[재테크] 해외펀드 주식형이 채권형의 갑절 벌어

최근 전 세계 주식시장이 살아나면서 해외펀드 중 주식형 펀드(주식 비중이 최저 60% 이상)가 뛰어난 수익률을 올리고 있다. 펀드 평가 전문 회사인 모닝스타코리아가 해외펀드 중 설정일로부터 3년이 지난 장기 펀드들을 대상으로 조사한 결과에 따르면 지난 6개월 간 주식형 펀드의 수익률이 채권형 펀드(채권 비중 최저 60% 이상)의 수익률보다 최대 두 배 가까이 높았던 것으로 나타났다. 이번 조사의 수익률 기준일은 지난 6월 30일이다. ◆ 주식형 펀드 주식형 중에는 아시아·동유럽·남미 등 이머징마켓(자본시장 부문에서 급성장하고 있는 국가들의 신흥시장)에 투자한 펀드들이 특히 높은 수익률을 기록한 것으로 나타났다. 피델리티의 인도네시아 펀드가 40%에 가까운 수익률을 올려 최고의 수익률을 기록했고, 템플턴 타일랜드 펀드(38%)·슈로더 이머징유럽 펀드(32.2%)·피델리티 태국 펀드(31.3%) 등이 그 뒤를 이었다. 템플턴 라틴아메리카 펀드(25.36%)·피델리티 라틴아메리카 펀드(23.5%)·슈로더 라틴아메리카 펀드(22.9%)·메릴린치 라틴아메리카 펀드(22.28%) 등 아르헨티나와 브라질을 비롯한 남미시장에 투자한 펀드들도 좋은 성적을 냈다. 템플턴의 프랭클린 바이오테크놀로지 펀드(디스커버리 편)와 메릴린치의 월드테크놀로지펀드 등 기술기업에 투자한 펀드들도 24~25%의 높은 수익률을 기록했다. 모닝스타측은 “지난 2분기 동안 인도네시아·브라질 등 이머징마켓의 주식시장이 하반기 세계경기 회복에 대한 기대감에 힘입어 세계 주요 주식시장 가운데 가장 높은 상승률을 나타냈기 때문”이라고 설명했다. ◆ 채권형 펀드 채권형 중에서는 이머징마켓 채권펀드들과 유럽 채권펀드들이 우수한 성과를 보였다. 그 중에서도 이머징마켓에 해당하는 16개국의 국채에만 집중 투자한 아멕스의 이머징마켓채권펀드가 20% 이상의 높은 수익률로 1위를 차지했다. 모닝스타측은 특히 편입 비중이 높은 브라질·러시아·멕시코 등의 경제상황 개선이 수익률 상승에 결정적 요인이 됐다고 설명했다. 푸르메리카의 이머징마켓 고정수익 펀드도 19.5%의 수익률을 냈고, 피델리티·슈로더·아멕스·템플턴·메릴린치 등 주요 펀드사들이 유럽 채권을 겨냥해 만든 펀드들도 13~16%대의 수익률을 기록하며 상위에 랭크됐다. 모닝스타측은 “상반기에 유럽 채권펀드들이 우수한 성과를 기록한 것은 유럽 지역의 경기 악화 전망과 유로화의 초강세 기조 때문”이라고 말했다.