3년 이상 인덱스펀드에 돈 넣으려는데… 60% 이상 주식 투자하면 소득공제

회사원 A씨는 최근 주식시장이 어느 정도 하락했다고 판단, 장기 투자를 목표로 인덱스펀드에 가입하기로 마음먹었다. 장기 성과에서 인덱스펀드가 액티브펀드보다 성과가 좋다는 얘기를 들었기 때문이다. 하지만 주변에서 인덱스펀드에 가입하면 지난해 정부가 도입한 장기투자자에 대한 세제 혜택을 받을 수 없다며 일반 주식형펀드에 가입하는 편이 낫다는 얘기를 듣고 고민 중이다. 과연 A씨 입장에선 어떤 선택을 하는 편이 유리할까.

이런 식의 선택은 대개 장단점이 있기 마련이지만 이 경우엔 '처음 계획대로 인덱스펀드에 가입한다'가 적절한 대답이 될 수 있다. 왜냐하면 장기 투자를 목적으로 인덱스펀드에 가입해도 일반 주식형펀드와 마찬가지로 세제 혜택을 받을 수 있다고 최근 정부가 유권해석을 내려줬기 때문이다.

사연인즉 이렇다. 지난해 정부는 펀드 장기 투자를 유도하기 위해 3년 이상 적립식으로 주식형펀드에 가입하면 소득공제와 배당소득을 면제해 주는 혜택을 줬다. 하지만 주가지수를 좇아가도록 설계된 인덱스펀드는 이 같은 세제 혜택에서 제외됐다.

하지만 올해 초 일부 증권업체가 인덱스펀드도 주식에 60% 이상 투자한다면 주식형펀드로 봐야 하고, 마땅히 장기 투자에 따른 세제 혜택을 줘야 하는 것이 아니냐며 정부에 유권해석을 의뢰했다. 이에 지난달 정부가 "인덱스펀드도 국내 주식에 60% 이상을 투자한다면 장기투자 시 세제 혜택 대상이 된다"고 명시한 것이다.

따라서 인덱스펀드 투자자도 3년 이상 적립식으로 가입할 경우 첫 해엔 투자금액의 20%, 2년차 10%, 3년차 5%에 대해 소득공제 혜택을 받고 3년간 배당소득에 대해서는 절세 혜택을 받을 수 있게 됐다.

펀드평가사 제로인에 따르면 지난 19일 기준으로 코스피200지수 수익률을 좇도록 설계된 인덱스펀드의 최근 1개월 평균 수익률은 6.3%로 국내 주식형펀드 평균인 4.96%보다 높았다. 하지만 최근 3개월과 6개월 평균 수익률은 일반 주식형펀드가 인덱스펀드에 비해 0.5~1.2%포인트 정도 높았고, 최근 1년 수익률은 인덱스펀드가 2%포인트 정도 높은 -22.89%를 기록한 것으로 집계됐다.